Cần phải làm nhiều hơn nữa để thúc đẩy nhu cầu SAF

Việc xem xét triển vọng nhu cầu nhiên liệu hàng không bền vững ở Châu Á – Thái Bình Dương khó khăn hơn ở Châu Âu. Triển vọng sẽ phụ thuộc phần lớn vào chính sách và không giống như EU, không có chính sách thống nhất cho khu vực này; các chính phủ ở Châu Á đã hoặc sẽ có những cách tiếp cận khác nhau khi nói đến việc khử cacbon trong ngành hàng không.

APAC chiếm gần 32% lưu lượng hàng không toàn cầu và khu vực này chiếm hơn một phần ba nhu cầu nhiên liệu máy bay toàn cầu. Do đó, việc giảm phát thải từ ngành công nghiệp trong khu vực là rất quan trọng, đặc biệt là khi du lịch hàng không trong khu vực này dự kiến sẽ có tốc độ tăng trưởng cao nhất cho đến năm 2030.

Theo quan điểm về nhu cầu, Châu Á đang tụt hậu so với các sáng kiến ở Châu Âu, nơi ReFuelEU sẽ yêu cầu sử dụng 6% SAF vào năm 2030. Trong khi nhiều quốc gia ở Châu Á đang đặt ra mục tiêu SAF, thì có một sự khác biệt lớn so với những gì chúng ta đang thấy ở Châu Âu. Nhiều chính phủ không muốn đưa ra lệnh SAF. Thay vào đó, họ đã công bố các mục tiêu rõ ràng là linh hoạt hơn một chút. Phần lớn sẽ phụ thuộc vào tính khả dụng của SAF – và tất nhiên là chi phí. Khu vực này có thể được hưởng lợi từ một cách tiếp cận phối hợp hơn khi thực hiện các lệnh. Khi làm như vậy, nó sẽ tạo ra một môi trường hấp dẫn hơn để thu hút đầu tư cần thiết vào phía cung.

Nhìn vào các quốc gia trong khu vực đã công bố nhiệm vụ hoặc mục tiêu – bao gồm cả Trung Quốc, dự kiến sẽ công bố nhiệm vụ SAF trong thời gian tới – nhu cầu SAF từ các quốc gia này có thể lên tới 3-5,1 triệu tấn (1-1,7 tỷ gallon) vào năm 2030. Phạm vi rộng này phụ thuộc vào mục tiêu mà Trung Quốc quyết định thực hiện. Tuy nhiên, đây là kịch bản tốt nhất. Trên thực tế, nhu cầu SAF thực tế có khả năng thấp hơn đối với khu vực. BNEF dự báo nhu cầu SAF của APAC sẽ đạt tổng cộng khoảng 2,3 triệu tấn (750 triệu gallon) vào năm 2030 theo ETS của mình, trong khi SkyNRG đang giả định con số nhu cầu là khoảng 2,5 triệu tấn (830 triệu gallon) vào năm 2030.

Nhìn vào các thỏa thuận mua bán SAF trong khu vực cho đến nay cũng cho thấy nhu cầu có thể sẽ không đạt được mục tiêu của chính phủ. Khối lượng vẫn còn rất khiêm tốn và nhìn chung cũng mang tính chất ngắn hạn. Thỏa thuận mua bán duy nhất nổi bật trong khu vực là 76 triệu gallon tại Sân bay quốc tế Kuala Lumpur ở Malaysia bắt đầu từ năm 2027.

APAC đã công bố/lên kế hoạch các nhiệm vụ hoặc mục tiêu của SAF

Lưu ý: Số liệu nhu cầu nhiên liệu phản lực năm 2019 được sử dụng với nhu cầu vẫn đang phục hồi sau tác động của Covid

Nguồn: Thông cáo báo chí, EIA, ING Research

Dòng dự án SAF lành mạnh nhưng linh hoạt

Một rào cản lớn đối với nhu cầu SAF mạnh hơn nhiều là nguồn cung đủ. Điều này xuất hiện dưới dạng cả năng lực sản xuất và tính khả dụng của nguyên liệu đầu vào. Tuy nhiên, Châu Á Thái Bình Dương đang chứng kiến một lượng lớn đầu tư vào năng lực SAF. Singapore hiện là nơi có cơ sở SAF lớn nhất thế giới với nhà máy Neste, có công suất 1,4 triệu tấn (460 triệu gallon). Nhà máy này chủ yếu sản xuất SAF, cùng với một số lượng nhỏ hơn dầu diesel tái tạo và bionaphtha.

Đến cuối năm 2024, khu vực APAC ước tính có khả năng sản xuất hơn 1,8 triệu tấn (600 triệu gallon) SAF, tương đương với chưa đến 1,5% lượng nhiên liệu máy bay tiêu thụ trong khu vực. Công suất này dự kiến sẽ tăng khá nhanh, với công suất bổ sung lên tới 1,8 triệu tấn (600 triệu gallon) sẽ bắt đầu vào năm 2025. Trên thực tế, đến năm 2030, khu vực Châu Á có thể có tới 5,1 triệu tấn (1,7 tỷ gallon) công suất SAF nếu tất cả các dự án được triển khai – 4,2% nhu cầu nhiên liệu máy bay hiện tại.

Tuy nhiên, có rất nhiều sự linh hoạt trong những con số này. Đầu tiên, một số dự án này rất có thể bị hủy bỏ. Ví dụ, Shell đã hủy bỏ kế hoạch xây dựng nhà máy nhiên liệu sinh học ở Singapore. Gần đây hơn ở Úc, Oceania Biofuels đã hủy bỏ kế hoạch xây dựng nhà máy.

Các dự án không có hợp đồng mua bán dài hạn cũng có thể miễn cưỡng hoặc gặp khó khăn trong việc huy động nguồn tài chính cần thiết để tiến hành, vì điều này khiến họ dễ bị ảnh hưởng bởi giá giao ngay, vốn đang chịu áp lực trong thời gian gần đây.

Thứ hai, do SAF không phải là sản phẩm duy nhất mà các nhà máy này sản xuất nên phần lớn sẽ phụ thuộc vào diễn biến của thị trường dầu diesel tái tạo.

Không có gì ngạc nhiên khi Trung Quốc có lượng công suất SAF lớn nhất đang được xây dựng hoặc đang được quy hoạch, chiếm khoảng 43% tổng công suất theo kế hoạch tại APAC vào năm 2030. Singapore và Nhật Bản đứng thứ hai và thứ ba, lần lượt nắm giữ 18% và 16% tổng công suất của khu vực.

Úc chỉ có hai dự án trong đường ống ước tính có thể sản xuất được hơn 200 nghìn tấn (72 triệu gallon) SAF, mặc dù gần đây một dự án thứ ba đã được công bố. Các dự án này sẽ sử dụng cả công nghệ Hydrotreated Esters and Fatty Acids (HEFA) và Alcohol-to-Jet (AtJ). Tỷ lệ công suất ước tính của Úc khá nhỏ, chỉ chiếm 4% công suất dự kiến của APAC. Việc thiếu một nhiệm vụ ở đây có thể đang kìm hãm thêm đầu tư.

Tuy nhiên, vì Úc là một nước sản xuất nông nghiệp lớn nên có tiềm năng phát triển ngành SAF để tận dụng nguồn cung cấp nguyên liệu của mình. Nếu không, Úc có thể đóng vai trò quan trọng hơn là nhà cung cấp nguyên liệu cho khu vực.

Công suất SAF APAC trong đường ống (m gallon)

Nguồn: BNEF, Nghiên cứu ING

Tiềm năng nguyên liệu SAF cho khu vực

Một thách thức chính đối với thị trường là tính khả dụng của nguyên liệu đầu vào, và điều này rõ ràng sẽ có tác động đến các ngành và/hoặc khu vực khác khi nhu cầu từ ngành SAF APAC tăng lên. Các ngành và khu vực sẽ phải cạnh tranh quyết liệt hơn để giành nguyên liệu đầu vào.

Công nghệ SAF đang được sử dụng và lên kế hoạch trong những năm tới chủ yếu là HEFA . Hơn 70% công suất dự kiến sẽ sử dụng công nghệ này. Điều này chỉ ra nhu cầu mạnh hơn đối với các loại dầu thực vật, mỡ động vật và tất nhiên là dầu ăn đã qua sử dụng (UCO). Tuy nhiên, một nghiên cứu chung gần đây của Hội nghị bàn tròn về Vật liệu sinh học bền vững và Boeing phát hiện ra rằng ở Đông Nam Á, có khả năng các nguyên liệu thô khác dồi dào hơn, chẳng hạn như trấu. Điều này cho thấy rằng về lâu dài, khu vực này sẽ cần đầu tư vào các công nghệ SAF khác, chẳng hạn như Fischer-Tropsch.

AtJ cũng có tiềm năng khi hai trong ba nhà sản xuất đường lớn nhất thế giới đến từ châu Á – Ấn Độ và Thái Lan – trong khi Trung Quốc cũng là một nhà sản xuất đường quan trọng.

Đối với Châu Á, quy trình sản xuất HEFA có ý nghĩa hiện tại vì đã có rất nhiều dầu thực vật trong khu vực. Khu vực này là nhà sản xuất dầu thực vật chủ chốt, chủ yếu được thúc đẩy bởi khối lượng lớn dầu cọ từ Indonesia và Malaysia. Hai quốc gia này sản xuất tổng cộng 66 triệu tấn dầu cọ, chiếm 85% nguồn cung toàn cầu. Ngoài ra, các sản phẩm phụ như nước thải nhà máy dầu cọ và cặn dầu cọ cũng có thể được sử dụng làm nguyên liệu đầu vào.

Úc cũng là nước sản xuất hạt cải dầu có ý nghĩa, tương đối hấp dẫn khi nói đến nguyên liệu đầu vào thế hệ đầu tiên do hàm lượng dầu khoảng 40%, cao hơn đáng kể so với hàm lượng dầu 18-20% của đậu nành.

Úc chiếm khoảng 7% sản lượng toàn cầu nhưng xuất khẩu của nước này chiếm hơn một phần tư nguồn cung xuất khẩu toàn cầu, khiến Úc trở thành nước xuất khẩu hạt cải dầu lớn thứ hai. Gần 80% hạt cải dầu trong nước được xuất khẩu, với một phần đáng kể được chuyển đến EU. Trong năm năm qua, sản lượng hạt cải dầu trung bình khoảng 5,6 triệu tấn, trong khi xuất khẩu trung bình khoảng 4,4 triệu tấn. Rõ ràng, thặng dư xuất khẩu mà Úc có thể được chuyển hướng sang ngành nhiên liệu sinh học trong nước nếu cần. Mặc dù, với việc Úc chỉ có công suất nghiền hạt cải dầu khoảng 1,2 triệu tấn, cần phải đầu tư thêm vào công suất nghiền.

Nguồn cung xuất khẩu dầu thực vật và hạt có dầu của APAC 2023/24

Nguồn: USDA, Nghiên cứu ING

Tăng tỷ lệ thu gom cùng với việc sử dụng các nguyên liệu đầu vào khác để tăng cường sản xuất SAF

Khi xem xét các nguồn nguyên liệu đầu vào hấp dẫn hơn, khu vực này là nhà cung cấp UCO lớn, với Trung Quốc, Indonesia và Malaysia đều nằm trong số những nước xuất khẩu hàng đầu thế giới.

Phần lớn công suất SAF theo kế hoạch tại APAC sẽ hướng đến sử dụng UCO theo các bản phát hành cho các dự án. Công suất HEFA hiện tại và theo kế hoạch tại APAC dự kiến có thể sản xuất khoảng 1,6 tỷ gallon SAF mỗi năm. Điều này sẽ cần khoảng 10 triệu tấn nguyên liệu đầu vào. Con số này cao hơn nhiều so với lượng UCO hiện tại được thu thập tại APAC, vì vậy chúng ta cần thấy sự gia tăng trong tỷ lệ thu thập cùng với việc sử dụng các nguyên liệu đầu vào khác như nước thải từ nhà máy dầu cọ, dầu hạt cải và dầu cọ.

Hội đồng Quốc tế về Giao thông Sạch (ICCT) ước tính rằng tổng lượng thu gom giữa các nhà cung cấp UCO chính ở Châu Á lên tới 5 triệu tấn. Việc tăng tỷ lệ thu gom có thể khiến con số này tăng lên hơn 8 triệu tấn một chút, tạo ra khoảng 1,2 tỷ gallon SAF. Điều này có nghĩa là nhu cầu về các nhà máy SAF ở Châu Á cũng sẽ phụ thuộc vào dầu cọ và nước thải từ nhà máy dầu cọ. Tất nhiên, việc sử dụng nhiều dầu cọ sẽ đặt ra câu hỏi về mức độ bền vững của loại nhiên liệu này. Nó cũng sẽ không đáp ứng các tiêu chuẩn bền vững ở một số khu vực, như Châu Âu.

Thu gom dầu ăn đã qua sử dụng từ các nhà cung cấp chính ở Châu Á (000 tấn)

Nguồn: ICCT, Nghiên cứu ING

Châu Á vốn đã là một nước xuất khẩu nguyên liệu thô quan trọng, với dòng chảy mạnh mẽ của UCO và hạt cải dầu sang châu Âu và Hoa Kỳ. Đương nhiên, khi năng lực SAF tăng lên ở khu vực APAC, điều này sẽ ảnh hưởng đến khả năng xuất khẩu nguyên liệu thô trừ khi chúng ta thấy sự gia tăng đáng kể về tỷ lệ thu gom UCO và việc sử dụng nguyên liệu thô thay thế trong khu vực. Điều này có thể tạo ra các vấn đề đối với năng lực SAF ở các khu vực khác khi nói đến việc đảm bảo nguyên liệu thô, vì Châu Á đã trở thành nhà cung cấp ngày càng tăng trong những năm gần đây. Ngoài ra, vì APAC dự kiến sẽ có dư thừa năng lực SAF trong những năm tới, điều đó cũng có nghĩa là các nhà sản xuất ở những nơi khác sẽ phải cạnh tranh ngày càng nhiều với khối lượng SAF từ Châu Á.

Xuất khẩu mỡ động vật/thực vật và dầu từ các nhà cung cấp chính ở Châu Á (triệu tấn)

Lưu ý: Mã HS đã sử dụng 151800. Dữ liệu thương mại năm 2023 không khả dụng cho Indonesia và Hàn Quốc

Nguồn: UN Comtrade, ING Research